Берложка 05.02.2010 / Исследования объема и открытого интереса Опции

Самым известным и доступным техническим исследованием, использующим объем, является баланс оборота (OBV - on-balance volume), обнародованный в начале 1960х Джозефом Гранвиллем. Вычисления простые. Объему каждого дня приписывается плюс или минус в зависимости от того, было ли закрытие дня в верхнем или нижнем направлении. Результирующие значения добавляются к накапливаемой сумме, становясь линией OBV. Текущее значение линии OBV на самом деле не важно, но фигуры, ей производимые, могут иметь значение. Традиционная логика объема/цены применяется и к линии OBV, особенно в отношении дивергенции между линией OBV и ценами. У нас есть сомнения относительно правильности применения этого инструмента рынка акций к фьючерсным рынкам. Нет смысла приписывать одной стороне весь объем одного дня, так как объем на фьючерсных рынках всегда делится 50/50.

Существуют дополнительные более тонкие подходы к вопросу объема, среди них особенно следует отметить осциллятор накопления оборота (VA - volume accumulation), разработанный Марком Чайкиным, и Индекс Спроса (Demand Index), изобретенный Джеймсом Сиббетом. С нашей точки зрения, эти индикаторы рынка акций не очень хорошо приспособлены к торговле фьючерсами, однако они могут быть эффективны на рынке ценных бумаг. (Трейдерам акций повезло - им не приходится иметь дело с открытым интересом.)

Наше заключение, если вы еще не догадались, сводится к тому, что анализ объема хорошо работает на рынке акций, но не на фьючерсах. Открытый интерес, в лучшем случае, может применяться в качестве подтверждающего индикатора.

* Компьютерный анализ фьючерсных рынков (Чарльз ЛеБо, Дэвид В. Лукас)

Анализ точек вращения (CLASSIC PIVOTS) на 05.02.2010г.
Сбербанк R2 = 90,00 R1 = 87,38 P = 85,86 S1 = 83,24 S2 = 81,72
ГАЗПРОМ ао R2 = 196,20 R1 = 191,39 P = 188,59 S1 = 183,78 S2 = 180,98
ВТБ ао R2 = 0,0788 R1 = 0,0771 P = 0,0760 S1 = 0,0743 S2 = 0,0732
Роснефть R2 = 242,52 R1 = 237,11 P = 233,79 S1 = 228,38 S2 = 225,06
ГМКНорНик R2 = 4 825,26 R1 = 4 706,60 P = 4 631,30 S1 = 4 512,64 S2 = 4 437,34
ЛУКОЙЛ R2 = 1 724,49 R1 = 1 692,78 P = 1 669,14 S1 = 1 637,43 S2 = 1 613,79
Сбербанк-п R2 = 73,80 R1 = 71,79 P = 70,63 S1 = 68,62 S2 = 67,46
СевСт-ао R2 = 379,95 R1 = 362,62 P = 352,69 S1 = 335,36 S2 = 325,43
Сургнфгз R2 = 26,163 R1 = 25,750 P = 25,438 S1 = 25,025 S2 = 24,713
Уркалий-ао R2 = 143,85 R1 = 138,92 P = 135,62 S1 = 130,69 S2 = 127,39
МРСК СК R2 = 219,32 R1 = 204,16 P = 193,58 S1 = 178,42 S2 = 167,84

p.s. вчера Америка закрылась в минусе (от 2,61% до 3,62%), а наша риза (RTS-3.10 / RIH0) на вечерке показала плюс 2,41%. Сегодня с утра Азия (Nikkei 225, Hang Seng, Straits Times) торгуется в минусе (на 09:30 по МСК от 1,88 до 2,89%), а цены на нефть упали и торгуются по $72.24 за Brent и по $73.45 за Light Sweet. Фьючерс на сипи (S&P500) находится в небольшом плюсе (1067.00 / 1067.75), в связи с этим ожидаю открытие российского рынка с гэпом вниз!

добрый день! шорт получился ооочень крутой! но думаю и честь знать. пора начать отскок. покупаю на отскок.

Вечер добрый!

Как все прикольно складывается, столько вариантов. Предлагаю обсудить очень амбициозный и на сегодняшний день довольно таки дерзкий вариант. Но все же.
И так, индекс ММВБ формирует пятую волну импульса. Пятая волна развивается в виде конечного треугольника: первый вариант (зеленые линии) расходящегося или второй вариант клин (красные линии). Далее пятая в пятой так же формирует конечный треугольник (сиреневая линия). В первой пятой сформировали первую импульсную волну с 27.11.2008 по 19.01.2010. Коррекция, которую мы наблюдали, есть коррекция первой импульсной волны в пятой волне. Она составила 50 % от импульса. И теперь, как это не дерзко, в понедельник, возможно, мы увидим начало третьей импульсной волны в пятой волне. И это может быть крутой разводкой для всех медведей. А что, быков же развели ))))


Сообщение отредактировал mister.ns - 6.2.2010, 0:15

Эскизы прикрепленных изображений

 

Сложновато чересчур.
А что считать критерием такого варианта? Что нужно минимально необходимого, чтоб его развитие подтвердить?

Сообщение отредактировал Ликбез - 6.2.2010, 0:47

Сложновато чересчур.
А что считать критерием такого варианта? Что нужно минимально необходимого, чтоб его развитие подтвердить?

Для начала удержать границы треугольника.